Banky si mohou mnout ruce. Lidé jim půjčují peníze, i když na tom prodělávají. Banky nic nenutí nabízet úrokové sazby nad úrovní inflace, která se pro letošní rok čeká ve výši 3 %. A jestli budou uvedena do chodu nově oznámená vládní opatření proti výpadku příjmů státního rozpočtu, inflace bude ještě vyšší.

Občané mají u bank na netermínovaných vkladech (tedy na běžných účtech a spořicích účtech) uloženo celkem 954,7 mld. Kč. Z nich 663,6 mld. Kč leží na běžných účtech, které jsou úročeny (pokud vůbec) v řádu desetin procenta. Zbylých 291,1 mld. Kč je uskladněno na spořicích účtech bez výpovědní lhůty.

Spořící účet se hodí, ale jen na něco

Spořicí účty (a lze připustit i běžné účty) jsou vhodné pouze k uložení likvidní rezervy. Ta by podle teorie měla dosahovat 6násobku výdajů domácnosti. Roční výdaje na osobu se přitom pohybují na úrovni cca 162 tis. Kč. A protože domácnost má v průměru 2,26 členů, vychází průměrné roční výdaje na 366 tis. Kč. Optimální výše likvidních úspor tak činí v průměru 183 tis. Kč.

V Česku je podle posledního sčítání lidu 10 562 214 obyvatel, tedy 4 673 546 domácností. Na každou domácnost tak připadají úspory ve výši 204 277 Kč, které jsou vloženy na běžných a spořicích účtech.

Statisticky je tedy na netermínovaných vkladech v bankách uloženo o 20 tis. Kč na domácnost více, než kolik by byl optimální stav. A to nezní tak špatně. Jenže se jedná o průměr. Úspory řady domácností jsou výrazně nižší než průměr (nebo jsou dokonce záporné), naopak jiné domácnosti mají na účtech v bankách uloženy nemalé celoživotní úspory.

Tabulka 1: Přehled úrokových sazeb spořicích účtů bez výpovědní lhůty k 1. 3. 2012

Poznámky:

• Air Bank – TOP3 Garance
• AXA Bank -  nad 5 mil. Kč 1,3 % (jen to, co převyšuje) 
• Citibank – do 100 tis. Kč
• Česká spořitelna -  + 1 % p.a. při zůstatku 40 tis. Kč až 5 mil. Kč; otevřít jen přes internet; poplatky 
• ČSOB – min. zůstatek 5 tis. Kč
• Equa bank – poplatky za odchozí platby: 9 Kč (29 Kč prioritní) 
• Fio banka – min. zůstatek 100 Kč
• GE Moeny Bank – spořicí účty součástí běžného 1,8 % 
• Komerční banka – min. zůstatek 5 tis. Kč
• LBBW Bank – při zůstatku nad 100 tis. Kč 1,75 % 
• mBank – do 100 tis. Kč, jinak 0,5 %; jedna odchozí transakce měsíčně zdarma, další 150 Kč 
• Poštovní spořitelna – pod 50 tis. Kč 0,1 %, nad 30 mil. Kč 1,3 % 
• Raiffeisenbank – při zůstatku do 200 tis. Kč
• UniCredit Bank – při zůstatku do 75 tis. Kč
• Wüstenrot hypoteční banka – při zůstatku od 30 tis. Kč do 30 mil. Kč; při zůstatku nižším 0,1 %; možnost fixace části či celého vkladu až na 1 rok s bonusem až 0,2 p.b.
• ZUNO Bank – při denním zůstatku do 127 500 Kč na jednom účtu není odváděna daň z výnosu. Efektivní úrok tak dosahuje cca 2,3 %.

Zdroj: Internetové stránky bank

Kam s penezi?

Úspory domácností na spořicích a běžných účtech ztrácejí ročně několik procent své kupní síly. Pokud přesahují nezbytnou likvidní rezervu, je vhodné s nimi naložit způsobem, který jejich kupní sílu přinejmenším ochrání.

Samotné rozložení úspor do jednotlivých nástrojů finančního trhu závisí především na času, po který nebudou peníze potřebné (úspory na důchod pro mladého člověka mohou být uloženy do rizikovějších nástrojů), a na zkušenostech a investiční odvaze (pokud by střadatel trpěl nočními můrami při sebemenším poklesu akciových trhů, měl by se jim obloukem vyhnout).

Tip: Jaký je rozdíl mezi zkušeným a nezkušeným investorem? Zkušený investor si již zažil ztráty z investic na vlastní peněžence.

Pro konkrétní přehled základních investičních nástrojů čtěte:  Kam s penězi: Základní přehled

-Petr Zámečník | Investujeme.cz